Sẽ có hướng dẫn CTCK bồi thường cho nhà đầu tư

Cũng theo thông tin từ UBCK, Bộ Tài chính đang xây dựng cơ chế tài chính cho các CTCK, trong đó có nội dung trích lập dự phòng bồi thường thiệt hại cho nhà đầu tư do sự cố kỹ thuật và sơ suất của nhân viên trong công ty.

Nhà đầu tư mất an toàn nếu mở tài khoản tại CTCK yếu

Đánh giá về an toàn hệ thống và quá trình tái cấu trúc CTCK hiện nay, Nhóm công tác thị trường vốn cho biết, Nhóm và Bộ Tài chính, UBCK đã thống nhất rằng, số lượng CTCK (105 công ty) là quá nhiều cho TTCK Việt Nam, trong đó chỉ riêng 10 công ty dẫn đầu đã nắm hơn 50% thị phần, phần chia cho các công ty còn lại là rất nhỏ và không đủ để duy trì hoạt động cho các CTCK. Nhiều CTCK hiện nay gần như không hoạt động hay hoạt động cầm chừng, thua lỗ kéo dài đến mức ăn thâm vào vốn sở hữu, dẫn đến năng lực tài chính yếu kém, do đó sẽ rất nguy hiểm cho nhà đầu tư khi mở tài khoản giao dịch tại những công ty này. Các CTCK thua lỗ lớn do các nguyên nhân chủ yếu như tự doanh, vay nợ và cho vay margin quá nhiều nhưng khả năng quản lý rủi ro kém. Do đó, Nhóm đề xuất Bộ Tài chính, UBCK cần đẩy mạnh việc tái cấu trúc, mua bán sáp nhập các CTCK nhằm giảm số lượng CTCK, nâng cao chất lượng và năng lực tài chính của CTCK, lành mạnh hóa thị trường. UBCK cần kiểm tra và giám sát nhằm đảm bảo quy định về quản lý tách bạch tài sản của nhà đầu tư và tài sản của CTCK phải được tuân thủ nghiêm túc.

Nhà đầu tư khi kêu đến UBCK thì chế tài hiện tại cũng chỉ là CTCK bị phạt hành chính

Bên cạnh đó, Nhóm công tác kiến nghị Bộ Tài chính, UBCK cần tăng cường kiểm tra năng lực tài chính, quản trị công ty, quản trị rủi ro của CTCK nhằm đảm bảo tính an toàn hệ thống, bảo vệ quyền lợi nhà đầu tư. Cơ quan quản lý cũng cần nghiên cứu các quy định về trách nhiệm bồi thường, sự đảm bảo tài sản và lợi ích hợp pháp của nhà đầu tư mở tài khoản tại CTCK trong trường hợp CTCK phá sản, mất thanh khoản.

Thực tế, quy định về việc CTCK phải có Quỹ bù đắp rủi ro cho nhà đầu tư đã được đề cập trong Luật Chứng khoán, có hiệu lực từ 1/1/2007. Tuy nhiên, do không có hướng dẫn trích lập loại quỹ này trong các văn bản dưới Luật, nên CTCK không đủ hành lang pháp lý để thực hiện nghĩa vụ này. Trước rất nhiều loại tranh chấp phát sinh giữa nhà đầu tư với khối CTCK, báo chí từng phản ánh tình trạng nhà đầu tư bị vi phạm nghiêm trọng về quyền lợi, nhưng việc bồi hoàn cho họ vẫn là câu hỏi ngỏ, vì bản thân CTCK không có khoản nào để thực hiện nghĩa vụ này. Nhà đầu tư khi kêu đến UBCK thì chế tài hiện tại cũng chỉ là CTCK bị phạt hành chính, rất khó để CTCK thực hiện bồi hoàn quyền lợi chính đáng cho nhà đầu tư.

Sẽ có hướng dẫn CTCK trích dự phòng bồi thường cho NĐT

Trước kiến nghị rất thiết thực của Nhóm công tác thị trường vốn, UBCK cho biết, Bộ Tài chính đang xây dựng cơ chế tài chính cho các CTCK, trong đó có nội dung trích lập dự phòng bồi thường thiệt hại cho nhà đầu tư do sự cố kỹ thuật và sơ suất của nhân viên trong công ty.

Cũng theo UBCK, quá trình tái cấu trúc khối CTCK đang được cơ quan này thực hiện mạnh mẽ theo Đề án tái cấu trúc đã được Bộ Tài chính ban hành trước đó. Tính đến nay, UBCK đã đặt 9 CTCK vào tình trạng kiểm soát đặc biệt, đình chỉ hoạt động của 3 CTCK do không khắc phục được tình trạng kiểm soát đặc biệt; thu hồi giấy phép hoạt động lưu ký chứng khoán của 2 CTCK, rút nghiệp vụ kinh doanh chứng khoán của 6 CTCK. Sắp tới, một số văn bản mới như Thông tư hướng dẫn tổ chức hoạt động của CTCK, Thông tư 165/2012/TT-BTC sửa đổi Thông tư 226/2010/TT-BTC có hiệu lực thi hành, trong đó sẽ có hướng dẫn các cơ sở pháp lý để đình chỉ hoạt động, thu hồi giấy phép của những CTCK không đảm bảo khả năng tài chính. Ngoài việc quyết liệt xử lý các CTCK yếu kém, UBCK cho biết sẽ có hướng dẫn và quản lý hoạt động quản trị rủi ro tại các CTCK đang hoạt động, để đảm bảo an toàn cho không chỉ CTCK, mà là nhà đầu tư và cả hệ thống thị trường.